Revision BitMEX : Le commerce sur le marché BitMEX est-il sûr ?

Fondée par HDR Global Trading Limited par les ex-banquiers Arthur Hayes, Samuel Reed et Ben Delo, BitMEX est une plateforme de négociation qui s’est distinguée des autres bourses, notamment par ses volumes de négociation élevés et son histoire douteuse. En effet, une série d’événements et de scandales entourant l’une des plus grandes bourses de produits dérivés ont à plusieurs reprises remis en question son efficacité et sa fiabilité dans l’espace de négociation des cryptocurrences et des bitcoins. Alors, est-il sûr de négocier sur BitMEX ? Lisez cette revue complète sur BitMEX pour le savoir !

Intro

Au fil des ans, la confusion a été grande au sujet de cet échange controversé. Ce bilan tentera de faire la lumière sur la réalité de la situation.

Comme vous le savez peut-être, BitMEX signifie Bitcoin Mercantile Exchange. BitMEX est une plateforme de commerce de pair à pair qui propose des contrats à effet de levier à acheter et à vendre en bitcoin. Tout comme Bybit et Phemex, les contrats à effet de levier sont souvent appelés « produits dérivés » et « opérations sur marge ».

Avant d’entrer dans les détails de la plate-forme, il est important de noter que BitMEX a eu sa part de gaffes au fil des ans. Ces problèmes ont jeté une ombre sur ses opérations et ses pratiques de manière plus générale.

Un nombre croissant de gaffes

Voici quelques-uns des problèmes que BitMEX a rencontrés au fil des ans. Certains sont plus graves que d’autres, mais en tant que négociant de BitMEX, il est important d’être conscient de tous ces problèmes.

Allégations de délit d’initié

Plus tôt dans les années, en 2018, des rumeurs sur le fait que le BitMEX aurait donné des avantages déloyaux à certains traders et initiés du secteur ont commencé à faire surface alors que les allégations se sont accumulées. Par exemple, la bourse a été accusée à plusieurs reprises d’effectuer des transactions non rentables afin de gonfler artificiellement les volumes d’échange.

Le 30 avril, un article a fait surface sur le blog de BitMEX, admettant que la bourse exploite sa propre branche commerciale à but lucratif, qui n’était pas rendue publique auparavant. La filiale négocie contre des clients sur BitMEX et, alors que le post indique que l’entreprise n’a accès à aucun ordre de la plateforme et à d’autres détails, la filiale de tenue de marché est dirigée par un employé de BitMEX, vaguement appelé Nick Andrianov.

Le profil de Nick sur LinkedIn le place en tant que responsable du développement commercial de BitMEX, ce qui, bien sûr, fait sourciller et remet en question l’existence même de la prétendue frontière entre la bourse et sa branche commerciale.

Liquidation des clients à la Bourse

Le blog explique ensuite comment les incitations sont alignées, en précisant que les revenus sont constitués d’une commission de service payée par l’entreprise. Ainsi, le teneur de marché BitMEX ne perd pas nécessairement de l’argent, même dans les transactions non rentables. Cela encourage le teneur de marché à (au pire) être un participant actif à la bourse qui gonfle par inadvertance et artificiellement les volumes de transactions sans frais (en raison des pots-de-vin).

Outre le fait qu’il s’agit d’une pratique très discutable, une activité de market-making aussi ouvertement contraire aux intérêts des clients soulève également des questions éthiques, étant donné que le blog poursuit en disant que BitMEX place les intérêts de ses clients en premier.

Il n’y a pas longtemps, BitMEX a de nouveau fait la une des journaux après avoir inscrit les swaps perpétuels XRP/USD sur la plateforme, où l’actif est passé de 0,32 $ à 0,14 $ en une seule bougie de cinq minutes. Certains traders ont affirmé que leurs stop-loss n’avaient pas réussi à se déclencher et que tous leurs avoirs avaient été liquidés par la suite. Comme les stop-loss n’ont pas été exécutés, de nombreux traders ont tout perdu bien qu’ils aient pris en compte la possibilité d’un crash en fixant des stop-loss. Cela a pour effet de rejeter la responsabilité sur la bourse plutôt que sur les clients.

Cela contraste fortement avec d’autres bourses comme Binance, qui remboursent souvent leurs clients dans le passé en raison d’erreurs ou de pannes de moteur. Au lieu de cela, BitMEX a publié la déclaration ci-dessus après coup.

Fuite de données sur les utilisateurs

En octobre 2019, Bitmex a commis ce qui pourrait être considéré comme une erreur fatale en révélant tous ses utilisateurs enregistrés à toute personne disposant d’une connexion Internet. L’erreur a fait fureur et a suscité un débat animé sur la sécurité de la cryptovision.

Enquête de la CFTC

En 2019, Bloomberg a révélé que la Commission américaine des contrats à terme sur matières premières (CFTC) avait lancé une enquête contre la bourse, jugeant que BitMEX permettait aux Américains de négocier sur la plateforme, qui n’est pas une agence américaine enregistrée. Étant donné que le régulateur américain considère les devises virtuelles telles que le bitocin comme une marchandise, tout utilisateur de la bourse embarquant dans sa juridiction est soumis aux règles américaines. En tant que tel, BitMEX est maintenant en difficulté avec les régulateurs américains pour avoir violé ses lois sur le commerce des produits dérivés.

L’équipe

Cela dit, BitMEX est une bourse opérationnelle qui reste ouverte à tous. L’équipe est composée de plusieurs développeurs, économistes et traders à haute fréquence, qui proposent plusieurs types de contrats pour les traders sur la plateforme.

Contrats à terme et contrats d’échange

Contrats traditionnels ou contrats à terme : Le contrat à terme traditionnel est un produit dérivé. Cela signifie qu’il s’agit d’un accord d’achat ou de vente d’une matière première, d’une devise ou d’autres instruments à un prix convenu à l’avance et à un moment précis dans le futur. Il est disponible pour la CTB et d’autres altcoins.

Contrats perpétuels : Un contrat perpétuel est un produit dérivé qui est similaire à un contrat à terme traditionnel. La différence est qu’il n’y a pas d’expiration ou de règlement comme pour les contrats à terme traditionnels. Les contrats perpétuels imitent un marché au comptant basé sur la marge et se négocient donc à un prix proche de celui de l’indice de référence sous-jacent. Cette option n’est disponible que pour la CTB.

Les contrats BitMEX Upside Profit : ils permettent aux acheteurs du contrat de participer à la hausse potentielle de l’instrument sous-jacent. Ce type de contrat n’est disponible que pour la CTB.

BitMEX Downside Profit Contracts : cela permet aux acheteurs du contrat de participer à la baisse potentielle de l’instrument sous-jacent. Cette option n’est disponible que pour la CTB.

L’effet de levier de BitMEX

BitMEX donne à ses traders la possibilité d’exploiter leur position sur la plateforme. L’effet de levier permet aux utilisateurs d’acheter ou de vendre plus que leur solde existant. Cela peut entraîner des profits ou des pertes plus importants que dans le cas d’un ordre standard.

Il existe deux types d’opérations sur marge : Isolé et marge croisée. Le premier permet à l’utilisateur de sélectionner le montant d’argent dans son portefeuille qui doit être utilisé pour maintenir sa position après qu’un ordre a été passé. Cependant, le second prévoit que tout l’argent dans le portefeuille de l’utilisateur peut être utilisé pour maintenir sa position et doit donc être traité avec une extrême prudence.

Frais BitMEX

Les frais de Bitmex sont assez simples. La bourse offre un effet de levier pouvant aller jusqu’à 100x, le montant de l’effet de levier variant d’un produit à l’autre. Bien entendu, les transactions à fort effet de levier s’adressent aux acteurs professionnels et institutionnels familiers des opérations et des investissements spéculatifs.

Dépôts et retraits

BitMEX ne prélève pas de frais sur les retraits ou les dépôts. Toutefois, lors du retrait de Bitcoin, la commission minimum de réseau est prétendument basée sur la charge du réseau de la chaîne de blocage. Les coûts sont compensés par les réseaux de cryptage et les frais bancaires externes.

Comme indiqué, BitMEX n’accepte que les dépôts en Bitcoin, qui sert également de garantie pour les contrats de négociation. Ceci indépendamment du fait que l’opération implique ou non des bitcoins.

Le dépôt minimum est de 0,001 BTC et il n’y a pas de limites aux retraits, qui peuvent également être effectués en bitcoin uniquement.

Monnaies soutenues

• Bitcoin (XBT)
• Bitcoin Cash (BCH)
• Ethereum (ETH)
• Ethereum Classic (ETC)
• Litecoin (LTC)
• Ripple Token (XRP)
• Monero (XMR)
• Dash (DASH)
• Zcash (ZEC)
• Cardano (ADA)
• Tron (TRX)
• EOS Token (EOS)

Conclusion

En surface, BitMEX donne l’impression d’un échange standard avec des années d’opérations derrière lui. Mais les plaintes en cours, les scandales, les fautes manifestes, les pratiques contraires à l’éthique et les enquêtes parlent d’elles-mêmes : BitMEX est un échange risqué dont l’historique suggère qu’il ne fait pas passer ses utilisateurs en premier.

Heureusement, les plateformes d’échange de devises cryptographiques ne manquent pas. Cela signifie que les traders peuvent toujours participer au marché des dérivés Bitcoin sans prendre de risques inutiles. Consultez notre liste d’alternatives BitMEX ici.